Fúze a akvizice podniků jsou obecně témata velmi populární, protože velké obchodní transakce se dostaly na titulní stránky našich, ale i světových novin. V roce 2021 dosáhl celosvětový objem fúzí a akvizic téměř 6 bilionu dolarů. Většina transakcí připadá na technologie, finanční sektor, průmyslové podniky nebo na energetiku. Co však dělá fúze a akvizice úspěšnými? To je otázka pro křišťálovou kouli.
„Akvizicí podniku se rozumí koupě cílového podniku jiným podnikem. Fúze podniku je splynutí a dochází k zániku dvou nebo více podniků a přechodu jejich jmění na nově vzniklý nástupnický podnik, který vstupuje do právního postavení všech zanikajících podniků.“
Fúze nebo akvizice podniku
Úspěšná fúze nebo akvizice podniku vyžaduje řadu důležitých kroků a faktorů. Prvním z nich je dosažení strategické shody mezi oběma podniky ohledně jejich cílů a budoucího směřování. Dále je nezbytná důkladná finanční analýza, která zahrnuje hodnocení finančního zdraví, hodnoty, dluhů, ziskovosti a cash flow obou podniků atd.
Klíčovým a důležitým prvkem je také proces due diligence, během kterého se provádí důkladný průzkum, který odhalí rizika a příležitosti spojené s fúzí nebo akvizicí vašeho podniku. Dalším důležitým aspektem je zohlednění kultury a tématu lidí obou podniků, minimalizace konfliktů a tření a podpora spolupráce mezi manažerskými týmy.
Jsou i další etapy po fúzi pondiku, kdy je klíčové efektivně integrovat systémy a procesy obou podniků, a to vše s minimálními přerušeními a ztrátou produktivity. Transparentní, otevřená a pravidelná komunikace se zaměstnanci a zákazníky je také nezbytná. Stejně tak je důležité mít plán pro provádění změn po fúzi, včetně harmonizace firemní kultury, procesů a strategie.
Každá fúze a akvizice podniku je jedinečná, ale dodržování těchto klíčových faktorů může výrazně zvýšit šance na váš úspěch.
Fúze a akvizice v České republice
Podle dat společnosti FinStat dosáhl objem fúzí a akvizic v České republice v roce 2021 přibližně 54 miliard Kč. V tomto období bylo uskutečněno přibližně 160 fúzí a akvizic. Nejaktivnějším odvětvím v oblasti fúzí a akvizic bylo odvětví informačních a komunikačních technologií.
Průměrná hodnota transakce fúzí a akvizic v České republice v roce 2021 dosáhla přibližně 337 milionů Kč. Očekává se, že trend fúzí a akvizic bude i nadále růst, přičemž se očekává, že objem transakcí v České republice bude i v následujících letech stoupat. (zdroj) Data poradenské společnosti RSM ale mluví o výrazném poklesu o 43 % na 80 transakcí, a objem byl tak nejnižší za posledních pět let. (zdroj) a (zdroj)
Plán fúze a akvizice podniku
Odpověď je možná jednoduchá, jsou to data a dynamika prodeje. Jedna akce může obchod buď uzavřít, nebo ho zcela zničit. Domnívám se, že je to nejvíce přehlížený aspekt fúzí a akvizic, a proto je tak důležité mít plán před uzavřením transakce a data pak tuto dynamiku podporují.
Co se děje při fúzi a akvizici podniku
Při fúzi a akvizici obvykle dochází k tomu, že větší přebírá vlastnictví menšího nabývaného podniku. Teoreticky to znamená změnu pro oba zúčastněné podniky a nejlepší způsob, jak projít jakoukoli změnou, je ukázat dynamiku tohoto procesu. To znamená převzít iniciativu a dotáhnout věci do zdárného konce.
Cíle fúze
Když jeden podnik koupí druhý bude třeba splnit mnoho cílů, aby byl zajištěn úspěch a ke splnění těchto cílů bude zapotřebí hodně dynamiky a manažeři budou muset ukázat členům svého týmu, a dokonce i veřejnosti, že investují do toho, aby se to podařilo.
Všechny zúčastněné strany by měly nejen vykazovat dynamiku směrem k dosažení stanovených cílů, ale měly by také usilovat o urychlení této dynamiky, protože ve chvíli, kdy se něco zastaví na cestě k cíli, je velmi obtížné to znovu nastartovat a mohou vznikat pochybnosti.
Proces fúze
Zamyslete se nad všemi daty, které váš podnik spravuje. Nyní se nad těmito daty zamyslete dvojnásobně, protože taková je realita, která přichází se sloučením dvou podniků. Každá z nich má své vlastní procesy, data a aplikace, včetně systémů a pravděpodobně mají také různá kritéria, omezení, která komplikují postup a koordinaci činností uprostřed fúze.
Při fúzích a akvizicích podniků je nezbytné mít přehled o všech dostupných datech nabývaného podniku, o jejich umístění a o tom a kdo a jak k nim má přístup. To pomáhá při integraci dat, jejich transformaci a reportování.
Data z nově získaného podniku mohou připravit půdu pro růst příjmů, proto je nezbytné, aby měl získávající podnik přístup ke všem zákaznickým a obchodním datům. S daty můžete identifikovat překrývající se zákaznickou základnu mezi oběma kdysi samostatnými podniky a rozšířit soubor příležitostí, které nyní fúze nabízí.
Měli byste také ponořit do nových míst a začít akviziční firmu umisťovat na nově získanou zákaznickou základnu. Zde mohou identifikovat klíčové metriky, které dříve definovaly úspěch zákazníka. Integrace aplikací a dat toto vše umožňuje a podporuje dynamiku.
Aplikace a software
Pokud jde o nastavení procesu integrace, vždy se objevují další výzvy. Některé z nich se připisují dnešnímu nedostatku pracovních sil. Fúze a akvizice skutečně vyžadují lidský kapitál a lidské zdroje jsou vždy cenné, zvláště v dnešní historické době nedostatku pracovních sil jsou ještě cennější. Proto jsou dnes nástroje nutností a při fúzích a akvizicích.
Integrace neznamená úplné sloučení všech systémů. K dispozici jsou řešení, která uživatelům umožňují jednoduše integrovat jejich CRM, což akvizičním firmám dává možnost vytvořit společný pohled na zákazníka a soubor dat potřebný pro řízení dynamiky.
Závěrem
Fúze a akvizice jsou velkým obchodem a existuje mnoho různých nástrojů a služeb, které pomáhají podnikům v celém procesu. Téma tempa může být velmi důležité, takže si představte, co může zrychlené tempo přinést v oblasti fúzí a akvizic, když máte v ruce všechny nástroje.
Zdroje
